 |
/images/archive/gallery/164/744.jpg דוד קמיניץ
 |
|
|
| ברק מנהלת מגעים עם מחזיקי האג"ח לדחיית מועד פרעון החוב |
|
|
|
|
|
 | דפדף בכלכלה |  | |
מאת אלכס דורון
5/10/2004 9:30 |
|
|
|
|
|
|
|
חברת שיחות הטלפון הבינלאומיות ברק אמורה לפרוע 122 מיליון דולר, יתרת האג"ח שהנפיקה, עד 15 בנובמבר 2007 - אך החליטה לבחון מחדש את נושא החוב והריבית שהיא משלמת עליו, ולנסות להאריך את מועד הפירעון.
כשהוקמה החברה ב-1997, בהשקעה של בעלי המניות שלה בסך 60 מיליון דולר, היא הנפיקה אג"ח, בעיקר בחו"ל, בהיקף של 183 מיליון דולר, הנושאות ריבית שנתית של 12.5%. עד שנת 2002 היא רכשה חזרה אג"ח בסך כ-61 מיליון דולר, וכך נותר החוב - שעליו משלמת ברק ריבית של 15 מיליון דולר בשני תשלומים בשנה.
אתמול הודיעה ברק, כי על רקע התחרות המתגברת בארץ (מול שתי מתחרות) ועם כניסתן של עוד 3 חברות חדשות (אינטרנט זהב, שכבר החלה לפעול, וכן נטוויז'ן ואקספון) - נוצר צורך "לחזק את מבנה ההון של החברה לטובתה ולטובת המחזיקים באג"ח ובעלי המניות". ברק הקימה צוות מקצועי לנושא זה,הכולל את המנכ"ל דוד קמיניץ, סמנכ"ל הכספים לארי אקרמן ושני יועצים חיצוניים, רו"ח צבי יוכמן ועו"ד אברהם וול. "אין לנו שום בעיות חוב עם הבנקים", אמר קמיניץ למעריב.
בעיית האג"ח של ברק היא בעיקר מול 8 גופי השקעות, רובם בארצות הברית (וגם בנק דיסקונט, שרכש אג"ח ב-20 מיליון דולר). שיחות ראשונות עם בעלי האג"ח בארצות הברית, ציין קמיניץ, העלו כי "יש עם מי לדבר ובאופן חיובי". סוכם , כי בעלי האג"ח יקימו ועד פעולה מטעמם, כדי שניתן יהיה לנהל את המשא ומתן מול גוף ייצוגי אחד.
נודע, כי בברק סבורים שאם המשא ומתן לא יגיע להסכמה, תצטרך החברה לשקול גיוס הון, וזאת רק כשיעלה החשש שלא תוכל לשלם את הקרן באג"ח עד מועד הפירעון. לדברי קמיניץ, כבר נערכו פגישות עם חלק ממחזיקי האג"ח העיקריים. הבעיות של ברק מומחשות היטב בנתונים אלה (מתוך דו"ח חברת כלל): הרווח הגולמי לרבעון השני ב-2004 הסתכם ב-49 מיליון שקל, לעומת 60 מיליון שקל ברבעון המקביל אשתקד (שיעור הרווח הגולמי מההכנסות ירד מ-36% ל-30%).
הרווח התפעולי הסתכם ב-16 מיליון שקל,לעומת 31 מיליון שקל ברבעון המקביל - ירידה של 48%. הרווח הנקי הסתכם ב-9 מיליון שקל, לעומת 46 מיליון שקל ברבעון המקביל - צניחה של 80%.
|
|
 |
|
 |
|
|
|
| |
| |
|
| |
|
|
|
